Rebalanceig de cartera: Mantén la teva estratègia
El rebalanceig consisteix a ajustar periòdicament la teva cartera per tornar a l'assignació d'actius original. Amb el temps, alguns actius creixen més que altres i desvien la cartera del pla inicial.
Imagina que la cartera objectiu és d'un 60% en accions i un 40% en bons. Si les accions pugen molt, la proporció podria passar a ser del 70% i el 30%. El rebalanceig consisteix a vendre una part de les accions i comprar bons per tornar a la distribució del 60% i el 40%. Així, «vens car» (accions) i «compres barat» (bons).
Fer un rebalanceig periòdic (anualment o trimestralment, segons la volatilitat) té dos efectes psicològics positius: evita concentrar massa la cartera en actius que han pujat per eufòria i t'obliga a comprar quan els preus han baixat. És una disciplina que automatitza una estratègia de compra i venda contracíclica sense necessitat d'encertar el moment del mercat.
Altres calculadores que et poden interessar
Si aquesta calculadora t'ha resultat útil, potser també t'interessa consultar:
Preguntes freqüents
El rebalanceig genera impostos?
Sí, quan vens actius amb beneficis. En comptes exempts de tributació (com alguns fons), no té cost fiscal; en comptes subjectes a impostos, cal tenir-ho en compte.
Amb quina freqüència hauria de fer el rebalanceig?
L'opció més habitual és fer-lo anualment. Si la volatilitat és molt elevada, es pot fer trimestralment. Fer-lo més sovint acostuma a generar costos sense aportar gaire benefici.